Lilli ist wieder zurückgekehrt in die Unterwasserwelt, um ihren Freunden beizustehen. Doch der kleine Haifischjunge Felix ist auf mysteriöse Weise verschwunden. Wurde er von den Walen gefressen? Auf ihrer spannenden Suche bestehen sie so manches Abenteuer. Dabei müssen sie es schaffen, die gerissene Olga zu überlisten. Ob es ihnen gelingt? Können ihnen die Zaubertropfen dabei helfen? Auch in der Überwasserwelt ist wieder viel los: Eine Flaschenpost, eine Maus, Dinosaurier und noch viel mehr.