Ein feuerspeiender Flugdrache ist seit seinem Absturz im Vulkankrater nahe der mittelalterlichen Stadt Feuerberg gefangen. Unzählige Neugierige und Sammler besuchen die Stadt auf der Suche nach kostbaren Drachenschuppen und spannenden Abenteuern. Ritter und Drachentöter stürzen sich für Ruhm und Ehre in den Kampf mit dem Tier. Während die meisten Erwachsenen den Drachen für ein hirnloses Monster halten, lernt Waisenjunge Arne ihn auf der Suche nach Beeren und Pilzen als friedlich und intelligent kennen. Fortan hält er Vorträge und veranstaltet Beobachtungstouren durch den geheimnisvollen Vulkankrater, um seine Mitmenschen mit dem Drachen zu versöhnen. Doch dann wird Prinz Viktor im Kampf gegen den Drachen getötet und der König schwört Rache. Nun gerät auch Arne ins Visier der Drachenjäger.