Niklas verbringt die Ferien bei seiner Tante Steffi. Sie wohnt über ihrem Museum am Hafen. Hier gibt es Schiffsmodelle, Seekarten und Fernrohre. Als Niklas nachts ein Geräusch hört, schleicht er sich mutig ins Museum. Dort entdeckt er einen kleinen Mann mit einer Augenklappe: Pit, der Klabauter. 33 Jahre lang hat Pit in seinem Versteck geschlafen. Jetzt ist er auf der Suche nach einem neuen Kapitän und vor allem nach einem Schatz. Gut, dass Niklas schon lesen kann. Er erklärt Pit, was auf der Schatzkarte steht. Gemeinsam lösen die beiden drei Rätsel und finden schließlich den Kompass von Urgroßvater Klaas. Steffi freut sich über den unerwarteten Fund und schenkt Niklas den Kompass. Das macht Niklas zu Pits Kapitän.